Акции сбербанка прогноз на год. Мнимый рост российского фондового рынка или холодный душ с голым королем
Торговый план:
Продажа от уровня 231,7 руб. с целью в 227,05 руб. на срок 9 дней. Потенциальная прибыль сделки = 2%. Ограничение убытка устанавливается на уровне цены в 240,95 руб.
Факторы за:
Сопротивление верхней границы технической фигуры треугольник на недельном графике;
Сопротивление горизонтального уровня, проходящего 2 отметки 250 рублей;
Снижение российского фондового рынка в последние дни.
Глобальная растущая тенденция по месячному графику, фундаментально сильный эмитент.
Сбербанк (SBER), ценовой график:
VK: https://vk.com/bot_bcs
за 9
дней до
231,70 ₽
233,24 ₽
227,05 ₽
Сбербанк
Торговый план:
Покупка от уровня 235,25 руб. с целью в 242,60 руб. на срок 20 дней. Потенциальная доходность сделки = 4%. Стоп лосс, если цена достигнет уровня 214,61 руб.
Факторы за:
Сбербанк вышел вверх из фигуры "треугольник": линия поддержки явно была сильнее линии сопротивления. Есть все шансы для продолжения роста;
Недавняя коррекция - краткосрочное явление в рамках общего растущего тренда. На графике это прекрасно видно;
Сбербанк остается в центре внимания и спрос на него высок, учитывая фундаментальную силу компании, стабильно выплачиваемые дивиденды. Все это приводит к обоснованному росту цены акций.
Спекулятивное углубление коррекции.
Сбербанк (SBER), дневной график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 20
дней до
233,25 ₽
233,24 ₽
242,60 ₽
Аэрофлот
Торговый план:
Покупка от уровня 93,06 руб. с целью в 94,92 руб. на срок 10 дней. Потенциальная доходность сделки = 2%. Стоп лосс, если цена достигнет уровня 89,34 руб.
Факторы за:
Удержан уровень поддержки 90 рублей на дневном графике;
На часовом графике сформирована разворотная фигура двойное дно;
Цены после утреннего импульса вверх отстаиваются, что говорит, скорее за продолжение роста.
Продолжение нисходящего тренда.
Аэрофлот (AFLT), ценовой график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 10
дней до
93,06 ₽
93,80 ₽
94,92 ₽
Магнит
Торговый план:
Покупка от уровня 3716,5 руб. с целью в 3791 руб. на срок 10 дней. Потенциальная доходность сделки = 2%. Стоп лосс, если цена достигнет уровня 3640 руб.
Факторы за:
Сильный уровень поддержки 3500 в очередной раз устоял;
Возможно идет формирование потенциального двойного дна на дневном графике;
Индикаторы показывают на рост.
Риск продолжения нисходящего тренда.
Магнит (MGNT), ценовой график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 10
дней до
3716,5 ₽
3738,5 ₽
3791,0 ₽
ИнтерРАО
Торговый план:
Покупка от уровня 3,9875 руб. с целью в 4,150 руб. на срок 28 дней. Потенциальная доходность сделки = 4,1%. Стоп лосс, если цена достигнет уровня 3,669 руб.
Факторы за:
Вчера по акциям был дивидендный гэп (дивидендная доходность по бумагам = 4,21%);
В итоге гэпа цена сместилась аккурат к нижней границы восходящего торгового канала (актуален с апреля 2019 г.; ширина = около 6.5%);
Канал с четко выраженной нижней границей. Берем на дне канала с высокой вероятностью роста цены;
В целом хороший спрос на энергетиков в последний недели.
Возникновение общих коррекционных настроений на российском рынке акций.
ИнтерРАО (IRAO), ценовой график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 28
дней до
3,987500 ₽
4,014000 ₽
4,150000 ₽
Полюс Золото
Торговый план:
Покупка от уровня 5147,5 руб. с целью в 5353,5 руб. на срок 28 дней. Потенциальная доходность сделки = 4,1%. Стоп лосс, если цена достигнет уровня 4736,0 руб.
Факторы за:
Цена акций пробила локальное сопротивление на уровне 5100 руб. Обилие выраженных белых свечей говорит о серьезных намерениях быков;
Учитывая повышенную волатильность на глобальных рынках (в т.ч. в нефти) спрос на хеджевые активы может начать расти. А Полюс Золото в основном специализируется именно на "желтом металле";
Золото в последние недели выглядит неплохо, демонстрируя рост. Да и похоже на то, что нисходящий тренд ослаб. Цена потоплалась около уровня $1265, но ниже не пошла. Сейчас котировки доросли уже до $1297,8.
Возникновение общих коррекционных настроений на российском рынке акций;
Снижение цен золото.
Полюс Золото (PLZL), ценовой график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 28
дней до
5147,5 ₽
5170,5 ₽
5353,5 ₽
Bank of America
Торговый план:
Покупка от уровня $27,42 с целью в $28,52 на срок 7 дней. Потенциальная прибыль сделки = 2%. Ограничение убытка устанавливается на уровне цены в $26,45.
Факторы за:
Bank of America выпустил позитивную отчетность в 1 квартале - прибыль на акцию вышла на 7% лучше ожиданий инвесторов;
С начала мая на фоне обострение торгового конфликта США с Китаем акции компании упали более чем на 10% и сейчас стали привлекательными для покупки;
Чистая прибыль Bank of America за 2018 год выросла сразу в 1,5 раза - до $28,15 млрд., выручка подросла на 4,4% до $91,25 млрд. Бумагам есть еще куда расти;
Смягчение риторики ФРС и заморозка повышения ключевой ставки как минимум до конца года должно оказать общую поддержку акциям финансового сектора США;
Налоговая реформа президента Трампа позволит увеличить прибыль банковского сектора;
Хорошие финансовые показатели должны оказать фундаментальную поддержку восстановительному росту бумаг эмитента.
Продолжение коррекционных настроений на американском рынке акций;
Политические риски (возможные новые обострения отношений с Китаем или Европой в случае новых демаршей Вашингтона).
Bank of A. (Спб) (BAC), дневной график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 29
дней до
27,42 $
26,59 $
28,52 $
Morgan St
Торговый план:
Покупка от уровня $41,96 с целью в $43,64 на срок 29 дней. Потенциальная прибыль сделки = 4%. Ограничение убытка устанавливается на уровне цены в $39,65.
Факторы за:
Акции Morgan Stanely устойчиво падают с начала мая, когда в очередной раз обострилась торговая война между США и КНР, однако фактически компания не является потенциальным аутсайдером в случае действительного масштабного экономического противостояния двух стран. Таким образом, данный негатив в акциях банка явно переоценен;
Сильная просадка с мая сделала бумаги привлекательными для средне и краткосрочных покупок;
После негативного отчета за 4-й квартал 2018 года Morgan Stanely сумел поправить конъюнктуру бизнеса и в 1 квартале текущего года отчетность вышла лучше ожиданий. Прибыль на акцию в минувшем квартале составила $1,39 против ожидавшихся $1,17;
Техническая картина - близость поддержки в районе $40-$42;
Ожидание снижения ключевой ставки ФРС США уже в этом году постепенно будет подогревать интерес инвесторов к бумагам финансового сектора;
Уверенный рост американской экономики и приток иностранного капитала оказывают серьезную поддержку бумагам Morgan Stanely.
Возникновение общих коррекционных настроений на американском рынке акций;
Политические риски (конфликт президента США Дональда Трампа и Парламента, торговые войны и т.д.).
Morgan St (Спб) (MS), дневной график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 29
дней до
41,96 $
40,67 $
43,64 $
ЛУКОЙЛ
Торговый план:
Покупка от уровня 5237,0 руб. с целью в 5342,0 руб. на срок 5 дней. Потенциальная прибыль сделки = 4%. Ограничение убытка устанавливается на уровне цены в 5028,0 руб.
Факторы за:
Чистая прибыль в 1 квартале по МСФО выросла на 37% почти до 150 млрд. рублей, при том что выручка увеличилась всего на 13,5% - до 1,85 трлн. рублей;
Сразу две крупные инвесткомпании - ВТБ Капитали и УралСиб - повысили свои прогнозы по акциям Лукойла, сохранив общую рекомендацию "Покупать";
Акционеры компании рассмотрят выкуп акций с рынка по цене 5450 руб. - то есть примерно с 5% премией к текущей цене;
В отличие от большинства других торгуемых на бирже российских нефтяных компаний, Лукойл - частный нефтедобытчик, поэтому санкционные риски для этой компании относительно низкие по сравнению с Роснефтью или Газпромнефтью;
Высокие цены на нефть;
Общий рост фондового рынка;
Техническая картина - близость психологической отметки 5000 руб. и сильная поддержка 5200 руб.;
Сильная перепроданность на фоне медвежьего тренда в последние 2 месяца;
Компания периодически проводит Buy Back, что позитивно влияет на капитализацию;
Отчетность компании по МСФО за 2018 год вышла позитивная - чистая прибыль взлетела на 55% до 619 млрд. рублей, выручка увеличилась на треть и превысила 8 трлн. рублей;
Высокие дивидендные выплаты и в связи с хорошей прибылью в минувшем году высока вероятность еще более высоких дивидендов в этом году;
Лукойл - крупнейшая частная нефтяная компания в России, имеет стабильный бизнес и обладает активами на крупнейших профильных рынках - в Европе, Азии и США;
Стабильная финансовая позиция, низкий долг и высокая рентабельность.
Возникновение общих коррекционных настроений на российском рынке акций;
Возможное резкое падение цен на нефть;
Санкции и страновые риски.
ЛУКОЙЛ (LKOH), дневной график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 5
дней до
5237,0 ₽
5268,5 ₽
5342,0 ₽
Яндекс
Торговый план:
Покупка от уровня 2373,0 руб. с целью в 2468,0 руб. на срок 29 дней. Потенциальная прибыль сделки = 4%. Ограничение убытка устанавливается на уровне цены в 2184,0 руб.
Факторы за:
После обвала на 6% во вторник, акции Яндекса сумели быстро восстановиться и сейчас этот даунсайд практически полностью отыгран. Инвесторы явно переоценили возможный негатив от законопроекта о регулировании рынка такси в России, фактически весь негатив уже отыгран;
Акции компании подтвердили глобальный растущий тренд;
Яндекс выпустил позитивную отчетность за 1 квартал по US GAAP. Выручка взлетела почти в 1,5 раза и превысила 37 млрд. рублей (без учета Яндекс.Маркет), прибыль превысила 5 млрд. Эти данные впечатляют, компания подтвердила за собой статус быстрорастущей и привлекательной для инвестиций;
Улучшение геополитического фона в ожидании встречи Путина и Трампа;
Яндекс выпустил очень успешную отчетность и за 2018 год. Чистая прибыль составила почти 18,5 млрд. рублей, выручка взлетела на 41% и превысила 126 млрд.;
Инвестиции компании в различные проекты начинают приносить плоды - чистый денежный поток значительно вырос;
Стабильная компания с активно растущим бизнесом;
Высокая активность на рынке M&A говорит о существенных амбициях менеджмента по развитию и расширению бизнеса;
Крупные сделки с UBER, Сбербанк и Alibaba могут серьезно повысить выручку в ряде новых сегментов деятельности;
Стабильно низкий долг и большая финансовая подушка делают вероятность банкротства или дефицита ликвидности фактически нулевой в обозримом будущем.
Возникновение общих коррекционных настроений на российском рынке акций;
Возможное негативное влияние внешних рынков, а также высокая волатильность акций, из-за чего необходимо использовать большой уровень стоп-лосс (акции Яндекса торгуются на Nasdaq и имеют определенную корреляцию с бумагами высокотехнологичного сектора в США, который показывает в последнее время слабую динамику);
Санкции и страновые риски (в числе акционеров компании много нерезидентов, которые могут распродать акции в случае угрозы новых санкций).
Яндекс (YNDX), дневной график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 29
дней до
2373,0 ₽
2336,6 ₽
2468,0 ₽
NVIDIA
Торговый план:
Покупка от уровня $140,89. с целью в $144,2 на срок 8 дней. Потенциальная доходность сделки = 2,3%. Стоп лосс, если цена достигнет уровня $135,36.
Факторы за:
NVIDIA скоро увеличит объем поставок на фоне роста криптовалют;
График акций оказался в зоне перепроданности, возможен рост до $150;
Выручка за 1 квартал 2018 оказалась выше ожиданий аналитиков;
Компания сохраняет прочные позиции на рынке.
Рост процентной ставки ФРС США.
NVIDIA (NVDA), ценовой график:
Подключайте бота инвестиционных идей - "БКС инвестидеи"! Это витрина идей с удобными фильтрами в вашем мессенджере. Обновляется мгновенно по запросу. Бота можно подключить в:
VK: https://vk.com/bot_bcs
Viber: https://viber.com/bcs_robot
FB Messenger: https://m.me/bcsrobot
Telegram: https://t.me/bcs_robot
за 8
дней до
140,89 $
135,50 $
Быстрая навигация по акциям Сбербанка, обычным и привилегированным:
- размер дивидендов 2002 — 2018 ,
- дивидендная доходность в процентах ,
- калькулятор дивидендов: ,
- прогноз по дивидендам на 2018 ,
- цена акций в период с 2008 по 2017 год ,
- спекулятивная доходность ,
- процент чистой прибыли, направляемый на выплату дивидендов ,
- дивидендная доходность акций при покупке в разные годы,
- прогноз по дате закрытия реестра на 2018,
- актуальные цены обычных акций и привилегированных.
Сбербанк, таблиц выплат дивидендов, 2008 — 2018 годы выплат, руб.
График дивидендов по обычным и привилегированным акциям 2008 — 2018
Доходность акций Сбербанка (обычных и привилегированных), за 2008 — 2018 годы, в рублях. Год на графике соответствует году выплаты (обычно платят по результатам предыдущего финансового года).
Сбербанк, таблиц выплат дивидендов, 2002 — 2007 гг, руб.
По закону, выплаты по префам должны быть больше, или равны доходности обычных акций. Собственно, по префам должны платить вообще всегда, т.к. суть префов — в получении дохода в обмен на отказ от участия в управлении компанией (собраниях акционеров)
Однако, в период с 2002 по 2007 годы, видна странная аномалия (выплаты по обычке больше, чем по префам):
Возможно, в законодательстве того времени были исключения, позволяющие платить по обычке больше, чем по префам. Согласно положению о дивидендной политике Сбербанка, они обязуются платить не менее 15 % от номинальной стоимости привилегированных акций. С 2008 года номинальная стоимость префа — 3 рубля. Соответственно, Сбербанк обязуется платить не менее 3 * 0,15 = 0,45 руб / привилегированную акцию.
Дивиденды по обычным и привилегированным акциям 2002 — 2007
Таблица процентов чистой прибыли Сбербанка, направленной на выплату дивидендов, 2001 — 2017 гг
График процентов чистой прибыли Сбербанка, направленной на выплату дивидендов, 2001 — 2017 гг
(год соответствует финансовому году). Начиная с 2012 года % на дивиденды рассчитываются от чистой прибыли по МСФО.
Стоимость акций на момент закрытия в последнюю торговую сессию года, 2008 — 2017
Таблица
График
Дивидендная доходность в процентах, 2008 — 2017 финансовые годы
к стоимости акций на последний день финансового года, за который выплачиваются дивиденды
Таблица
График
Пояснение: выплата дивидендов происходит в следующем, за отчётным, году. Так, за 2008 год платят в 2009, и т.д. Собрания акционеров, на котором определяется размер дивидендов происходят, обычно, в июне.
Спекулятивная доходность акций сбербанка, 2009 — 2017, %
Считается как цена на закрытие года, делённая на цену закрытия предыдущего года, минус 1, умноженная на 100, округлённая до процентов.
Пример. Обычка 2009: (82,94 закрытие 2009 / 22,79 закрытие 2008 — 1) *100 = 263,93%
Нестабильность экономической обстановки в стране заставляет граждан, имеющих хоть какие-то накопления, задумываться о том, как инвестировать их с целью сохранения от воздействия инфляции и получения пассивного дохода. В числе способов вложения сбережений, доступных населению, не обладающему специальными знаниями в области экономики и финансов, выделяют приобретение акций крупных корпораций с целью последующего получения дивидендов по ним.
Эмитентом ценных бумаг, имеющих высокую степень надежности и ликвидности, является Сбербанк. Каков прогноз роста стоимости его акций и получаемых по ним дивидендов в 2016 году?
Акции Сбербанка в 2016 году: прогноз аналитиков
50% + 1 акция Сбербанка принадлежат Центробанку РФ. Это значит, что деятельность банка находится в сильной зависимости от состояния экономики и политической обстановки в стране. Акции Сбербанка входят в число , что делает их весьма востребованными среди инвесторов.
Нестабильная экономическая обстановка, сложившаяся в стране в 2015 году привела к колебанию стоимости акций Сбербанка, а также снижению уровня доходности по ним. По , выплаченных акционерам компании, составил менее 1%, продемонстрировав существенное снижение относительно аналогичного показателя, характеризующего прошлые временные периоды. Несмотря на столь низкую доходность, топ-менеджеры компании утверждают, что этот случай был единичным и в ближайшие годы повторения подобного сценария развития событий не предвидится.
Тем не менее, мнения аналитиков касательно изменения стоимости акций Сбербанка в 2016 году, разделились. Можно выделить три основных направления, в которых осуществляются прогнозы:
Снижение стоимости ценных бумаг
Такой вариант развития событий возможен в случае дальнейшего ухудшения политической и экономической обстановки в стране. Предполагается, что при этом стоимость одной акции упадет до отметки в 15 рублей.
Сохранение цен на акции на текущем уровне
Стоимость одной акции, эмитированной Сбербанком, при таком раскладе может составить 60-70 рублей. Это будет возможно при условии стабилизации текущей ситуации в стране.
Рост стоимости ценных бумаг
Увеличение котировок акций Сбербанка может стать следствием улучшения политической обстановки в стране и в мире, снятия европейских и американских санкций с России и .
По предварительным оценкам в 2016 году доходность акций компании составит:
- Сбербанк АО – 3,8%;
- Сбербанк АП – 7,2%.
Точного прогноза относительно изменения цен на акции Сбербанка и уровня их доходности в 2016 году не может дать ни один эксперт. Огромное количество факторов, влияющих на экономику страны, и, как следствие, на ее главный банк, находится в прямой зависимости от состояния экономики и внешней политики государства, и не может быть проанализировано с целью формирования достоверных и объективных выводов.
В 2016 году индекс РТС вырастет до 900 пунктов, посчитал Sberbank CIB. Покупать стоит акции экспортеров, а хуже всего будут выглядеть акции компаний, ориентированных на внутреннее потребление
Аналитики Sberbank CIB Андрей Кузнецов, Кингсмилл Бонд и Коул Эйксон негативно оценивают перспективы российской экономики. По их мнению, долгосрочные темпы экономического роста будут низкими, а курс рубля и потребительский спрос — слабыми.
При этом к концу 2016 года индекс РТС вырастет до 900 пунктов, если цены на нефть не изменятся, говорится в опубликованном 28 декабря обзоре «Российский орел. Декабрь 2015 — прогноз на 2016 год: жизнь в новой реальности». Акции каких компаний стоит покупать в такой ситуации?
По мнению Кузнецова, Бонда и Эйксона, в сложившихся условиях инвесторам придется провести переоценку активов. В более выгодном положении будут, например, компании-экспортеры. На них, по словам аналитиков, положительно сказываются ослабление рубля и удешевление рабочей силы. Также в выигрыше компании финансового сектора, считают аналитики.
Больше всего пострадают компании, ориентированные на внутреннее потребление. Рынок по-прежнему воспринимает их как бумаги с высоким потенциалом роста, однако они вряд ли оправдают ожидания инвесторов — потребительский спрос уже не является главным движущим фактором экономического роста, пишут аналитики.
В 2016 году привлекательными будут те компании, которые лучше других готовы к изменению ситуации в экономике и могут продемонстрировать высокую доходность. Фаворитами Sberbank CIB в нефтяном секторе являются акции ЛУКОЙЛа, привилегированные акции « Сургутнефтегаза», а также акции « Башнефти«, «Газпром нефти» и НОВАТЭКа.
Среди экспортеров аналитики Sberbank CIB отдают предпочтение «Русагро» и разработчикам ПО Luxoft и EPAM Systems. Привлекательность последних двух компаний они объясняют их уникальным положением на российском фондовом рынке — это единственные экспортеры вне сырьевого сектора.
Среди компаний, ориентированных на внутренний рынок, Sberbank CIB отдает предпочтение Московской бирже. Ее акциям не угрожают риски, связанные с ослаблением потребительского спроса. Кроме того, они могут обеспечить дивидендную доходность на уровне 6-8%, пишут эксперты.
Перспективы компаний финансового и телекоммуникационного секторов аналитики Sberbank CIB оценивают нейтрально. У банков, по их мнению, восстановление уже учтено в котировках. Не стоит ждать сильного роста акций компаний горнодобывающего и металлургического секторов, несмотря на девальвацию рубля: цены на их продукцию продолжают падать. Осторожнее всего они советуют относится к инвестициям в акции компаний розничной торговли и медиа.
Ранее свои стратегии на 2016 год представили БКС, Промсвязьбанк и «ВТБ Капитал». , в 2016 году российский фондовый рынок останется под влиянием низких цен на нефть, а лучше всего будут выглядеть акции торговых сетей, медиа и недвижимости. Как ожидают эксперты банка, их доходы в следующем году вырастут на 29-35%.
Аналитики «ВТБ Капитала» , что российский рынок акций в 2016 году может превзойти по динамике другие развивающиеся рынки, и рекомендуют увеличить вложения в ориентированные на внутренний рынок компании. Наибольшим весом в их портфеле (10%) по-прежнему обладают X5 Retail Group, МТС, « Норникель» и ЛУКОЙЛ.
Позитивно перспективы российского рынка акций и аналитики Промсвязьбанка. По их мнению, в 2016 году индекс ММВБ вырастет до 2250 пунктов, а российские компании ждут хорошие финансовые результаты. Наиболее привлекательными для инвестиций в следующем году они считают бумаги Сбербанка, ЛУКОЙЛа, «Норильского никеля», «МегаФона», «Яндекса» и «Аэрофлота».
Чистая прибыль Сбербанка по МСФО составила 541,9 млрд рублей за 2016 год, лучше прогнозов в 517млрд. Это соответствует прибыли в 25 рублей на обыкновенную акцию, рост на 141,3% год-к-году.
Ключевые финансовые показатели Группы Сбербанк за 2016 год:
- Рентабельность капитала достигла 20,8%, по сравнению с 10,2% год назад;
- Размер собственных средств увеличивался в течение года и коэффициент достаточности основного капитала вырос на 340 базисных пунктов до 12,3%, в то время как коэффициент достаточности общего капитала достиг 15,7%, увеличившись на 310 базисных пунктов;
- Стоимость риска за 2016 год составила 177 базисных пунктов (далее - «б.п.»), что на 77 б.п., ниже уровня год назад. Стоимость риска розничного кредитного портфеля составила 130 базисных пунктов, что на 85 б.п. ниже уровня 2015 года, в то время как стоимость риска корпоративных кредитов снизилась на 74 б.п до 194 базисных пунктов по сравнению с 2015;
- Отношение операционных расходов к операционным доходам улучшилось до 39,7% в 2016 году по сравнению с 43,7% год назад;
- Чистый доход от страхования и деятельности пенсионного фонда увеличился на 63,0% за 2016 год.
Ключевые показатели деятельности группы за 4-ый квартал:
- Чистая прибыль составила 141,8 млрд. руб., или 6,54 руб. на обыкновенную акцию в 4 квартале 2016 года, с ростом на 95,3% по сравнению с 4 кварталом 2015;
- Рентабельность капитала в 4 квартале 2016 составила 20,4%, увеличившись на 780 б.п. по сравнению с 4 кварталом 2015;
- Средства клиентов выросли на 0,4% в 4 квартале 2016 года относительно предыдущего квартала и составили 18,7 трлн. руб. Розничные депозиты увеличились на 3,0%, а средства, привлеченные от корпоративных клиентов, сократились на 4,4% за 4 квартал 2016;
- Чистые процентные доходы за 4 квартал 2016 года составили 355,2 млрд. руб., прибавив 19,5% относительно аналогичного периода прошлого года. Рост показателя произошел за счет падения процентных расходов на 20,4%, за счет снижения стоимости депозитов, на фоне смягчения процентных ставок в экономике. Процентные доходы упали на 0,6%.
- Чистые процентные доходы за 4 квартал 2016 года составили 355,2 млрд. руб., прибавив 19,5% относительно аналогичного периода прошлого года.
- Операционные расходы Группы в 4 квартале 2016 года увеличились на 5,4% относительно аналогичного периода прошлого года до 202,0 млрд. руб. Отрицательный эффект на операционные расходы оказала переоценка недвижимости группы в размере 25 млрд рублей.
- Кредитный портфель за вычетом резервов под обесценение сократился на 2,4% до 17 361,3 млрд. руб. в 4 квартале 2016 года относительно 3 квартала 2016 года
- Объем неработающих кредитов сократился на 10,7% до 828,4 млрд. руб. в 4 квартале.
- Доля реструктурированных кредитов составила 6,5% от общего портфеля в 4 квартале 2016 по сравнению с 6,2% в 3 квартале 2016 года. Резерв под обесценение кредитного портфеля к совокупности неработающих и реструктурированных работающих кредитов увеличился до 75% в 4 квартале по сравнению с 73% в 3 квартале 2016.
- Общий капитал Группы вырос на 1,5% в 4 квартале 2016 года относительно предыдущего квартала за счет нераспределенной прибыли 4 квартала и составил 3,5 трлн. руб.
- - Активы Группы, взвешенные с учетом риска, снизились на 3,9% в 4 квартале 2016 года относительно предыдущего квартала и составили 22,3 трлн. руб. в основном за счет изменения валютных курсов.
БКС Экспресс